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汇丰晋信动态策略混合型开放式证券投资基金
2007-12-10
来源:东方网 选稿:李学鹏

基金名称

汇丰晋信动态策略混合型开放式证券投资基金

基金代码

540003

基金简称

汇丰晋信动态策略

基金类型

混合型

认购费率(M为累计认购金额)

0M50         1.2%

50万≤M100     1.0%

100万≤M500    0.6%

M500       每笔1000

申购费率(M为申购金额)

0M50         1.5%

50M100     1.2%

100M500    0.8%

M500       每笔1000

赎回费率

0.5%

管理费率

1.5%

托管费率

0.25%

发行日期

2007.03.22-2007.04.04

基金管理人

汇丰晋信基金管理有限公司

基金托管人

交通银行

投资目标

该基金致力于捕捉股票、债券等市场不同阶段中的不同投资机会,无论该只基金处于牛市还是熊市,都可通过基金资产在不同市场的合理配置,追求基金资产的长期较高回报。

投资范围

股票(A 股及监管机构允许投资的其他种类和其他市场的股票)、债券(包括交易所和银行间两个市场的国债、金融债、企业债与可转换债等)、短期金融工具(包括到期日在一年以内的债券、债券回购、央行票据、银行存款、短期融资券等)、现金资产、权证、资产支持证券及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。

股票占基金资产的30%-95%;除股票以外的其他资产占基金资产的5%-70%,其中现金或到期日在一年期以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的5%

投资理念

恰当时机、恰当比重、恰当选股。具体来说,包含以下三方面的内容。

动态策略。针对新兴市场的“高波动性”和“弱有效性”两大特征,将“追求基金资产的长期较高回报”放在首位,而不以“战胜业绩比较基准”为唯一目标。

灵活配置。在股票市场的不同阶段,本基金通过在不同行业、不同风格和不同市值之间灵活转换,顺势而为,以获得较高收益。

个股精选。以上市公司价值创造和持续成长能力为核心,严格按照基本面因素,自下而上地对个股进行严格筛选,最大程度地筛选出有投资价值的投资品种。

投资策略

动态策略基金在股票市场中进行投资时,会运用汇丰晋信独有的研究方法,包括:①以CFROI(投资现金回报率)为核心指标的财务分析体系②HSBC上市公司评分体系。不受成长/价值、行业、大小市值等主题的限制,坚持自下而上的股票精选,灵活地进行个股选择,尽可能地顺应市场情况,捕捉市场中的各种投资机会。

业绩比较基准

50%×MSCI中国A股指数收益率+50%×中信标普全债指数收益率

风险收益特征

因为动态策略是一只混合型基金,所以是一种中预期风险、收益中等的基金产品。

基金收益分配原则

1)基金收益分配采用现金方式或红利再投资方式,默认的分红方式为现金红利;

2)每一基金份额享有同等分配权;

3)基金当期收益先弥补上期亏损后,方可进行当期收益分配;

4)基金收益分配后每份基金份额的净值不能低于面值;

5)如果基金当期出现亏损,则不进行收益分配;

6)在符合有关基金分红条件的前提下,基金收益分配每年至多4次;

7)基金收益分配比例不得低于可分配收益的50%。基金合同生效不满3个月,收益可不分配。

8)分红权益登记日申请申购的基金份额不享受当次分红,分红权益登记日申请赎回的基金份额享受当次分红。

9)法律、法规或监管机构另有规定的,从其规定。

购买规定

在本基金募集期内,投资人首次单笔认购的最低金额为2,000元,追加认购的最低金额1,000元。

基金经理

王春先生,证券从业经历超过5年,历任兴业证券投资策略部经理、平安资产管理公司权益投资部投资经理兼研究主管、汇丰晋信龙腾股票基金基金经理助理等职。

王春先生是业内资深策略分析师之一,长期深入研究A股市场的投资策略,其在市场重大转折期的独到投资见解多次被市场所验证。研究成果包括:

•  2004年12月21日,《中国证券报》(整版)“最坏的时刻,最好的时机--05年市场策略”,率先提出了2005年市场经历最坏的时刻之后,将迎来最好的投资时机;

•  2005年3月11日,《上海证券报》(整版),“以长线眼光寻找股市新的驱动力”,2005年7月1日,《上海证券报》(整版)“A股市场重构中的投资机遇”等,分别从不同角度阐述了长期牛市中的最佳投资策略。

 

  声明:本版文章内容纯属作者个人观点,仅供投资者参考,并不构成投资建议。投资者据此操作,风险自担。
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