全球关注两件大事:美国中期选举,对伊朗制裁生效!

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全球关注一周来了!两件大事倒计时,从美国中期选举,到对伊朗制裁生效都在下周,全部影响看过来

接下来一周,显然是令全球瞩目的一周,即将发生的几件大事,将带来全球性影响。

  下周的第一件大事是,11月5日,伊朗石油制裁生效;第二件大事则是在11月6日,美国中期选举进行投票。

  第一个大事儿,伊朗石油制裁生效。随着油价在一个月内暴跌超过15%,10月份创下两年来最大单月跌幅之后,市场反而转向忧虑供应过剩,抵消了伊朗石油断供带来的担忧。其中,沙特记者案后,沙特快速妥协加大生产力度,以及美国开足马力生产创纪录原油产量,成为原油市场的重大利空。

  相对于前者,中美贸易摩擦背景下的2018年美国国会中期选举,更加受到中国高度关注。跟踪选情的最新分析认为,民主党赢得众议院多数的可能性已经大大增强。舆论偏向于特朗普可能成为“跛脚鸭”。但实际上,民主党重新控制众议院给中美关系带来重大影响的可能性也非常小。反之,如果共和党继续保持多数党,影响反而更大些。

  美国开足马力生产原油,抵消影响

  第一件事对于油价的影响,在短期内已经不断消散,特别是沙特记者案爆发之后,沙特对美国迅速妥协,加大了原油生产力度,而美国本身也在加大生产力度,两者的合力之下,油价遭遇了当头一棒,布伦特原油期货价格直接从10月初的峰值86.74美元,在一个月内连续下跌了14美元,跌幅超15%,可谓巨大。

  毫无疑问,美国要通过制裁原油出口,来扼杀伊朗经济。伊朗当然不会坐以待毙,但是想要通过国家油价上涨压力来反击制裁,到目前为止,还看不出太大希望。美国国务卿蓬佩奥和财长姆钦宣布美国时间11日4日午夜(5日凌晨)生效,制裁对象是700多个伊朗个人和实体。这次制裁特别针对伊朗原油出口,将惩罚那些未停止从伊朗进口石油的国家,以及与某些伊朗实体有业务往来的外国公司。

  市场目前认为已经有足够原油产量抵消伊朗制裁带来的影响。雪上加霜的是,EIA数据显示美8月原油产量增至纪录高位的1135万桶/日,美国8月份的原油产量增长41.6万桶/日,这个增幅绝对可以称得上历史巨量了。

  截至10月26日当周美国炼厂加工量增加14.9万桶/天至1641.7万桶/天,炼厂开工率增加0.2%至89.4%,美国炼厂开工依旧处于历史同期高位。

尽管美国10月份原油产量数据还没有出来,但是市场普遍预计,美国原油产量即将超越俄罗斯成为全球第一大原油主产国。在种种利空之下,原油价格出现了大跌,已经跌破了前一轮底部。

  尽管美国10月份原油产量数据还没有出来,但是市场普遍预计,美国原油产量即将超越俄罗斯成为全球第一大原油主产国。在种种利空之下,原油价格出现了大跌,已经跌破了前一轮底部。

  显然,在全力维护制裁要求之下,美国原油库存和产量仍将会持续对油价进行打压。相较之下,伊朗原油出口消失带来的影响,已经渐渐消散,顶多让多头拿来炒作一下,但这种炒作不会影响基本面的走势。

  “蹩脚鸭”这种事情,听听就算了

  说白了,第一件事儿的根子还在第二件事情上。美国选择11月4日制裁伊朗,当然是做给国内选民看的,恰在选举档口,而且因为39年前的11月4日,是伊朗大学生占领美国大使馆的纪念日,也就是伊朗人质危机。

  话题回到美国中期选举,也就是11月6日投票日,美国将改选全部众议院席位和三分之一参议院席位,以及30多个州长和地方官员职位。选战最后一周,特朗普5天内穿梭8州,参加了11场竞选集会,并祭出计划取消“出生公民权”等更加强硬而富有争议的反移民组合拳。但这些举动在动员共和党票仓的同时,很可能也会刺激更多民主党选民。

  输掉中期选举的总统,在美国政坛有一个专门术语:跛脚鸭,因为国会控制在反对党手中,总统权力虽大,但处处受到掣肘,就仿佛坏了一只脚的跛脚鸭了。对此,特朗普也公开承认了这种可能,特朗普在11月2日西弗吉尼亚州出席竞选集会时说,“那(失众院控制权)可能发生”,因为他无法亲自到所有选区拉票。但他表明自己并不特别在意:“不须担心,我会想办法。”

  如果按照过去50年的惯例,白宫执政党超过90%会在中期选举中输掉众议院控制权,连里根都不例外,1982年里根的共和党就在众议院输了26个席位。但是,实际上押宝在民主党会赢得中期选举上这种行为,并不能改变什么。因为,现在的美国民主党面临的最大挑战是,特朗普在对华政策上的强硬已经让民主党很难打中国牌反击。而如果共和党继续保持多数党,则对中国的影响可能更大些。

  无论哪一种结果,对于外交政策来说,美国中期选举的前景,都改变不了贸易摩擦对于中国带来的影响。

  因为在美国的政治体制下,总统在外交议程和外交决策方面有着几乎绝对的主导权。一位著名学者维尔达斯基(Aaron Wildavsky)所言:“在外交领域,只要是总统认为有助于保护美国利益的政策,他几乎总是能够得到国会的支持,只不过他的挑战在于找到切实可行的政策”。这意味着特朗普才是影响中美关系的最重要因素。

  中美贸易摩擦面临长期化趋势,应该保持耐心

  中美贸易摩擦走向长期化,是不争的事实。也就在本周,一周之内,美国两大政府部门先后宣布对晋华和联电进行制裁,向晋华和联电施加巨大压力。显然,美方有意将晋华、联电与美光在知识产权方面的纠纷升级,作为撬动中国政府在中美贸易争端中做出让步的棋子。

  2017年12月,美光在美国加州联邦法庭起诉联电与晋华,称联电通过美光台湾地区员工窃取其知识产权,包括存储芯片的关键技术,以协助这两家公司研发DRAM芯片,估计价值达87.5亿美元。目前这一诉讼还在审理中,联电否认窃取商业机密。

  美国司法部发布的公告中指出,如果被判罪名成立,联电三名高管恐因经济间谍罪名面临最长15年的监禁及500万美元罚款,因窃取商业秘密罪名面临10年监禁。如果联电和晋华被判有罪,每家公司面临被没收非法所得以及最高逾200亿美元的罚款。

  今年7月,福州中院裁定美光在华销售的部分产品侵犯联电和晋华的专利,颁布“诉中禁令”,禁止美光相关侵权产品在华销售。一位法律界人士认为,此次美国商务部和司法部的举措,是反制和报复中国禁售美光的行为。

  美国商务部和司法部的禁令,等于从“入”和“出”两个口子上遏制住了晋华,已经基本将晋华的现在和未来“锁死”。而对即将率先实现量产的晋华以及迎来突破的中国DRAM产业而言,无疑也是当头一棒。

  显然,这是继中兴之后,美国的又一记重拳出击。中兴模式,是否可以复制?仍然有待观察。历史经验告诉我们,大国博弈从来都是动态中走向深化的,我们每个身处其中的人,应该保持警醒。

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